Ein Order Block ist die letzte Gegenkerze vor einer starken, strukturbrechenden Bewegung: die letzte Abwärtskerze vor einer scharfen Rally oder die letzte Aufwärtskerze vor einem heftigen Ausverkauf. Trader lesen sie als Fußabdruck der institutionellen Orders, die die Bewegung ausgelöst haben, und warten dann darauf, dass der Kurs in diese Zone zurückkehrt und reagiert. Genau das macht sie zu einer der meistbeachteten Einstiegszonen im Smart Money Trading.
Was ist ein Order Block im Trading?
Die Frage „Was ist ein Order Block im Trading“ hat eine präzise Antwort: Es ist die Ursprungskerze einer kraftvollen Bewegung. Wenn ein großer Marktteilnehmer eine große Position kaufen will, kann er sie nicht komplett zu einem einzigen Kurs füllen, ohne den Markt von sich wegzudrücken. Also arbeitet er den letzten Verkaufsabschnitt vor der Bewegung ab, absorbiert das verfügbare Angebot über den Order Flow und treibt den Kurs anschließend nach oben. Die Kerze, oder das kleine Kerzencluster, in der diese Absorption stattfand, ist der Order Block. Da die Institution ihre Order womöglich noch nicht vollständig gefüllt hat, kehrt der Kurs später oft in diese Zone zurück und bietet einen zweiten Einstieg in Richtung der ursprünglichen Bewegung. Dieses Verhalten von Rückkehr und Reaktion ist die gesamte Grundlage des Order-Block-Tradings.
Eine Klarstellung für alle, die über die Suche nach „Block Order Trading“ hier gelandet sind: Eine Block Order ist ein einzelner, sehr großer Trade, der abseits des öffentlichen Orderbuchs verhandelt wird, während ein Order Block eine Kerzenzone auf einem Chart ist. Die Begriffe sehen ähnlich aus, beschreiben aber zwei verschiedene Dinge: das eine ist eine Transaktion, das andere ein Niveau.
Wie entsteht ein Order Block?
Ein Order Block entsteht dort, wo sich großes Geld gegen die Masse positioniert. Stellen Sie sich vor, der Kurs schleift in eine Unterstützungszone hinunter. Private Verkäufer drängen sich hinein und erwarten, dass der Fall anhält, während Institutionen diese Verkaufsorders leise absorbieren. Sobald genug Angebot aufgesogen ist, dreht der Kurs kräftig und bricht die vorherige Struktur nach oben. Diese letzte Abwärtskerze vor der Umkehr ist der Ort, an dem sich das Kaufen konzentrierte, und wird so zum bullischen Order Block. Der Spiegelfall, die letzte Aufwärtskerze vor einem entschiedenen Fall, wird zum bärischen Order Block. Ein gültiger Order Block erzeugt fast immer einen Bruch der Marktstruktur und hinterlässt oft einen Fair Value Gap, und beides sind Zeichen dafür, dass ein echtes Ungleichgewicht die Bewegung getrieben hat.
Wie sehen bullische und bärische Order Blocks aus?
- Ein bullischer Order Block ist die letzte Abwärtskerze vor einer Aufwärtsbewegung, die die Struktur bricht. Er liegt unter dem aktuellen Kurs und wirkt bei einer Rückkehr des Kurses tendenziell als Unterstützung, weshalb Sie dort kaufen wollen.
- Ein bärischer Order Block ist die letzte Aufwärtskerze vor einer Abwärtsbewegung, die die Struktur bricht. Er liegt über dem aktuellen Kurs und wirkt bei einer Rückkehr tendenziell als Widerstand, weshalb Sie dort verkaufen wollen.
Wie erkennt man einen gültigen Order Block?
Nicht jede Kerze vor einer Bewegung qualifiziert sich. Die starken Order-Block-Beispiele teilen dieselben Merkmale, behandeln Sie sie daher als Checkliste.
- Es ist die letzte Gegenkerze vor der impulsiven Bewegung, nicht irgendeine benachbarte Kerze.
- Sie verursacht einen Strukturbruch, der den vorherigen Swing-Punkt aushebelt.
- Sie hinterlässt ein Ungleichgewicht, meist einen Fair Value Gap in derselben Richtung.
- Sie ist unmitigiert, das heißt, der Kurs ist noch nicht zurückgekehrt und hat sie aufgebraucht.
- Sie deckt sich mit dem Trend der höheren Zeiteinheit, was die Chancen auf eine saubere Reaktion erhöht.
Je mehr dieser Kästchen eine Zone abhakt, desto mehr Gewicht trägt sie. Ein Order Block, der die Struktur bricht, einen Gap hinterlässt und in dieselbe Richtung wie der Trend zeigt, ist ein weitaus besserer Kandidat als eine isolierte Kerze mitten in einer Range.
Wie tradet man einen Order Block?
Order-Block-Trading wartet auf die Rückkehr statt auf die erste Bewegung. Die folgende Routine ist für einen bullischen Order Block geschrieben, kehren Sie sie also für einen bärischen um.
- Legen Sie Ihre Ausrichtung anhand des Trends der höheren Zeiteinheit fest, damit Sie Blocks in dessen Richtung traden.
- Markieren Sie den Order Block mit dem Körper, oder von Körper bis Docht, jener letzten Gegenkerze.
- Warten Sie, bis der Kurs in die Zone zurückhandelt, statt dem Ausbruch hinterherzujagen.
- Suchen Sie innerhalb der Zone nach Bestätigung, etwa einem Ablehnungsdocht oder einem Strukturwechsel nach oben auf einer niedrigeren Zeiteinheit.
- Steigen Sie bei dieser Bestätigung ein und setzen Sie einen Stopp knapp jenseits der abgewandten Seite des Blocks.
- Zielen Sie auf den nächsten Liquiditäts-Pool oder gegenüberliegenden Order Block und ziehen Sie den Stopp nach, während sich neue Struktur bildet.
Order Block, Angebots- und Nachfragezone und Fair Value Gap
| Konzept | Definition | Schwerpunkt |
| Order Block | Letzte Gegenkerze vor einem Strukturbruch | Die konkrete Ursprungskerze der Bewegung |
| Angebots-/Nachfragezone | Ein breiterer Bereich, in dem der Kurs zuvor gedreht hat | Die weitere Region, weniger präzise |
| Fair Value Gap | Ein Intra-Bar-Ungleichgewicht über drei Kerzen | Die Ineffizienz, die die Bewegung selbst hinterlässt |
Diese drei Ideen arbeiten zusammen. Ein Order Block ist im Grunde eine eng definierte Angebots- oder Nachfragezone, und die stärksten Setups zeigen sich meist dort, wo sich ein Order Block und ein Fair Value Gap überlappen.
Wie werden Order Blocks in Forex und ICT verwendet?
Ein Order Block in Forex funktioniert besonders gut, weil die Devisenmärkte zu den tiefsten und liquidesten überhaupt zählen, mit einem täglichen Umsatz in Billionenhöhe und einer Preisbildung, die von genau jenen Handelsbanken getrieben wird, um die das Konzept gebaut ist. Ihre Marktstruktur und Liquidität liefern in diesen Zonen tendenziell saubere, wiederholbare Reaktionen. Die Order-Block-Lesart in ICT, verbreitet über das Material des Inner Circle Trader, fügt strengere Regeln hinzu: Ein ICT-Order-Block muss meist zuerst Liquidität abschöpfen und sich mit einem Fair Value Gap und einem Wechsel der Marktstruktur paaren, bevor er zählt. Ob Sie der strengen ICT-Order-Block-Definition oder einer lockereren folgen, die Logik bleibt. Sie markieren, wo große Orders wahrscheinlich platziert wurden, und warten dann, bis der Kurs zu ihnen zurückkehrt. Dieselbe Lesart funktioniert bei Indizes, Rohstoffen und Krypto, auch wenn Forex meist die saubersten Beispiele liefert.
Was sind die Risiken, und wo können Sie Order Blocks traden?
Order Blocks scheitern wie jedes andere Niveau. Der Kurs kann geradewegs durch eine Zone schneiden, und ein Block, der im Nachhinein perfekt aussah, kann in Echtzeit schwer zu trauen sein. Warten Sie stets auf eine Reaktion, setzen Sie einen echten Stopp und weiten Sie ihn niemals aus, nur um in einem verlierenden Trade zu bleiben. Diese Setups werden meist mit Hebel über Differenzkontrakte getradet, die Verluste ebenso vergrößern wie Gewinne. Deshalb schränken Regulierungsbehörden wie die FCA und die ESMA ein, wie gehebelte Produkte an Privatanleger verkauft werden, also bemessen Sie jede Position anhand ihres Stopp-Abstands. Auf Volity können Sie Order Blocks über Forex, Indizes, Krypto und Rohstoffe mit Volity MT traden, mit Spreads ab 0,6 Pips, 99,6 % der Orders in unter einer Sekunde ausgeführt und einem Hebel von bis zu 1:500 auf ausgewählten Forex-Paaren, 1:100 auf Rohstoffen und 1:50 auf Krypto, mit einer von CySEC über UBK Markets regulierten Ausführung (Lizenz 186/12). Prüfen Sie die veröffentlichten Kosten und Gebühren und üben Sie auf einer kostenlosen Demo, bevor Sie live traden.
Verwandte Muster
Häufig gestellte Fragen zu Order Blocks
Was ist ein Order Block in einfachen Worten?
Ein Order Block ist die letzte Kerze in eine Richtung, kurz bevor der Kurs dreht und sich stark in die andere bewegt. Trader betrachten diese Kerze als die Stelle, an der große institutionelle Orders gefüllt wurden, und achten auf die Rückkehr des Kurses dorthin, um in Richtung der starken Bewegung einzusteigen.
Was ist der Unterschied zwischen einem Order Block und einer Block Order?
Sie klingen ähnlich, sind aber nicht verwandt. Eine Block Order im Block Order Trading ist ein einzelner, sehr großer Trade, oft privat arrangiert, um den Markt nicht zu bewegen. Ein Order Block ist eine Kerzenzone auf einem Chart, die markiert, wo eine große Bewegung begann. Das eine ist eine Transaktion, das andere ein technisches Niveau.
Wie zuverlässig sind Order Blocks?
Die Zuverlässigkeit hängt von der Qualität ab. Ein unmitigierter Order Block, der die Struktur gebrochen, einen Fair Value Gap hinterlassen hat und mit dem Trend läuft, ist weitaus verlässlicher als eine isolierte Kerze. Selbst dann ist es eine Wahrscheinlichkeit und keine Gewissheit, weshalb Bestätigung und ein Stop-Loss bei jedem Trade zählen.
Welche Zeiteinheit ist für Order Blocks am besten?
Höhere Zeiteinheiten wie die 1-Stunden-, 4-Stunden- und Tageskerze bringen weniger, aber stärker beachtete Order Blocks hervor, was Swing-Tradern entgegenkommt. Intraday-Trader gehen für Einstiege auf die 5-Minuten- und 15-Minuten-Einheit hinunter. Eine gängige Methode ist, den Block auf einer höheren Zeiteinheit zu markieren und den Einstieg auf einer niedrigeren zu verfeinern.
