Réponse rapide
Taille de position en lots = (solde du compte × risque en pour cent) ÷ (stop-loss en pips × valeur du pip par lot). Avec un compte de 1 000 USD risquant 1 pour cent et un stop de 20 pips sur EUR/USD, cela donne 10 USD ÷ (20 × 10) = 0,05 lot. Le calculateur ci-dessous applique la même formule à vos chiffres.
Investir dans des produits financiers comporte des risques. Les pertes peuvent dépasser la valeur de votre investissement initial.
La formule de la taille de position
Fixez d’abord le risque en espèces : solde × risque en pour cent. Divisez ensuite ce risque en espèces par le risque en dollars d’un lot, c’est-à-dire la distance du stop en pips multipliée par la valeur du pip par lot. Le résultat est la plus grande position qui garde une position perdante à l’intérieur de votre plafond de risque. La plupart des cadres professionnels de gestion du risque plafonnent le risque à 1 ou 2 pour cent des capitaux propres par position, pour que le compte traverse intact une série de pertes.
Exemple chiffré
Solde de 5 000 USD, risque de 2 pour cent, stop de 35 pips sur EUR/USD, où un lot standard rapporte environ 10 USD par pip. Le risque en espèces est de 100 USD. Un lot perdrait 350 USD au stop, la taille est donc de 100 / 350 = 0,29 lot. Si le stop s’élargit ensuite à 50 pips, la taille tombe à 0,20 lot ; le risque reste de 100 USD dans les deux cas. C’est le placement du stop qui commande la taille, jamais l’inverse.
Questions fréquentes
Quel pourcentage de risque un débutant doit-il utiliser ?
La plupart des cadres de gestion du risque recommandent 1 pour cent ou moins pendant l’apprentissage. À 1 pour cent, dix pertes d’affilée coûtent environ 9,6 pour cent du compte, ce qui est douloureux et entièrement récupérable.
La formule fonctionne-t-elle pour l’or ou les indices ?
Oui. Remplacez la valeur du pip par lot par la valeur du point par lot de l’instrument et le même calcul s’applique. Consultez la spécification du contrat de l’instrument que vous tradez pour connaître la valeur exacte du point.
Où intervient le levier ?
Le levier fixe seulement la marge que le courtier bloque pendant que la position est ouverte. La perte à votre stop dépend de la taille de la position et de la distance du stop, pas du ratio de levier.
Vérifiez ce que vaut un pip sur votre paire avec le calculateur de valeur du pip, et ce que coûte le spread avec le calculateur du coût du spread. Ce qu’est exactement un lot est expliqué dans l’entrée de glossaire sur la taille de lot. Pour une entrée en matière plus large, voyez le guide du trading forex en ligne.
Sources
Ce guide s’appuie sur les sources publiques suivantes.
- IOSCO – Ressources de l’IOSCO sur la protection des investisseurs et les questions transfrontalières
- European Commission – Règles de l’espace unique de paiement en euros pour les virements en euros
- BIS – Le CPMI sur la banque correspondante et les coûts transfrontaliers
- FCA – Comment vérifier l’agrément d’une firme dans le registre de la FCA
- CySEC – Registre public de CySEC des entreprises d’investissement chypriotes
- ESMA – Registre de l’ESMA des entreprises d’investissement de l’UE et du passeport européen
- European Commission – Règles de l’UE sur les services de paiement, y compris SEPA et la transparence
- European Central Bank – La BCE sur SEPA et l’intégration des paiements de détail en euros
- Bank for International Settlements – Rapport du CPMI sur les coûts des paiements transfrontaliers
